I took out a loan with cryptocurrency and didn't sign a thing

先週、私は誰にも会わず、何も署名せず、人間と交流することさえせずにローンを組みました。

また、年間最大 5.9% の利子が得られるさまざまな資産にも投資しました。すべて自分で、パソコンからやりました。私に必要だったのは、仮想通貨と、これらのシステムがどのように機能するかについての知識だけでした。

金額は少額でした。ローンは 30 ドルで、私は利子を得るために 95 ドル相当の仮想通貨を持っていました。しかし、まったく同じ条件で、はるかに大きな金額でも同じことを簡単に行うことができたはずです。

これらすべてを行うために、私はイーサリアム ブロックチェーンに基づく、無料で利用できる DeFi (分散型金融) サービスを使用していました。 DeFi はイーサリアムの主要な用途の 1 つであり、イーサリアムは暗号通貨であるだけでなく、現在利用可能な DeFi アプリのほとんどが存在する分散型アプリ プラットフォームでもあります。

一般に、DeFi には、透明性、分散性、トラストレス性を備えた金融サービスが含まれます。融資を受けるために銀行に行って身分証明書と信用スコアを提供し、人間が状況を評価して資金を調達できるかどうかを判断する代わりに、DeFi ではすべてアルゴリズムで行われます。誰もがチェックできるオープンソース コードを備えたスマート コントラクトがすべてを処理します。必要なのは、イーサリアムの通貨であるイーサまたはETH、あるいは別の暗号資産を担保として提供し、何をしたいかを選択することだけです。残りはスマート コントラクトが処理します。

先ほども述べたように、これらのサービスはすべてトラストレスであり、ある程度までは分散化されています。アカウントを作成する必要があるものもあります。他のユーザーの場合は、どこにもメールアドレスを入力する必要さえありません。もちろん、ルールが適用されます。担保なしで数千ドル相当の暗号通貨を貸すことはできません。

初心者でも非常に簡単

Maker、Compound、Nexo などのスタートアップのおかげで、これはかなり前から可能になっています。しかし、イーサリアムや暗号通貨全般についてあまり知らない人にとって、このプロセスは必ずしも簡単ではありませんでした。

ただし、新しいイーサリアムモバイルウォレットと呼ばれるアージェントDeFi からのほとんどすべての摩擦を取り除きます。文字通り、事前知識がほとんど、または全くなくても誰でも DeFi を使用できます。 Argent は現在招待制のベータ版ですが、完全に機能しており、私がこれまでに行ったことはすべて本物でした。実際の暗号通貨は移動され、上記の機能を提供するスマート コントラクトにロックされていました。

あなたが暗号通貨に関しては全くの初心者だとしましょう。通常のモバイル アプリである Argent (私は iOS バージョンを使用しましたが、Android でも利用可能です) をインストールした後、Apple Pay またはカード、銀行振込で資金を追加するか、暗号通貨を直接送信することができます。財布とか取引所とか。取引所を経由する方が安いかもしれませんが、Apple Pay で資金を追加する方が簡単です。

これで、ETH を購入したことになります (他のコインを購入することもできますが、このテキストで説明する DeFi サービスの基礎である ETH にこだわりましょう)。 「財務」タブに切り替えると、2 つのオプションが表示されます。 1 つは Savings で、「Savings」という別のサービスを使用します。コンパウンド資金を投資するために。実際には、それ以上のことはありません。所有する資産の 1 つ (この場合は ETH) を選択すると、Compound がそれをスマート コントラクトにロックし、リアルタイムで計算された収益がすぐに得られ始めます。

すべての資産が同じリスクと報酬を伴うわけではなく、すべての資産が同じように変動するわけではありません。 ETH の場合、年利 0.02% というわずかな金利が得られます。また、ETH の価格は非常に変動しやすいため、価格の変化に関係なく ETH を保持する予定がある場合にのみ、ETH をこの契約に固定する必要があります。一方、DAI はステーブルコインであり、その価値はドルの価値と密接に連動しているため、不安定性ははるかに低くなります。また、現時点ではリターンが高く、この記事の執筆時点では年率 5.88% となっています。そのため、ドル換算で元本を保護し、ある程度のお金を稼ぐことが目標であれば、それがより良い選択肢となります。

許可がいらない融資

ローンを組む際には、以下のサービスを利用します。メーカーこれ自体はそれほど簡単ではありませんが、Argent を使用するとそのプロセスも簡素化されます。これにより、一定の範囲まで ETH を担保にしてローンを借りることができます。あなたの担保はスマートコントラクトにロックされており、ローンと利息（私の場合、年利9％でした）を返済すると返還されます。

これを行うには、いくつかのスライダーを操作するだけで、担保と融資する金額を調整できます。ただし、Maker 契約には清算価格も含まれていることを知っておく必要があります。ETH の価格がその価格を下回った場合、ローンを返済するために一定のペナルティとともに担保が清算されます。そうはなりたくないので、安全なローン対担保比率を選択する必要があります。これは Argent のインターフェースにも明確に示されています。

これは銀行融資を受けることとは異なることに注意してください。場合によっては、雇用主との良好な関係の証明以外に担保が必要ありません。しかし、分散型金融の利点は明らかです。誰の許可も得ることなく、自分のお金を活用したり、ローンを借りたりすることができます。すべてがアルゴリズム的に処理されます。

これは安全ですか?

理論的にはそうです。実際のところ、私はまだ多額の資金を提供するこれらのサービスを信頼しません。これにはいくつかの理由があります。スマート コントラクトのコードにバグがあり、誰かがそれを悪用してお金を盗む可能性があります。これらの契約は専門家によって検証されることがよくありますが、バグが見逃されることもあります。暗号通貨のボラティリティ（たとえば、ETH は 1 日で価値が 5% 増減することがよくあります）も問題です。はい、DAI や USDC などのステーブルコインを使用してボラティリティを回避することはできますが、（可能性は低いですが）壊滅的な ETH 暴落が発生した場合、DAI でさえ不安定になる可能性があります。

また、上で説明したように、私の「ポートフォリオ」は最高のものではないことに注意してください。ローンにかなり高い金利を払っているのに、同時に貯金に対してわずかな利息しか受け取っていません。しかし、それはすべて DeFi の可能性を説明するためだけに行われたものでした。それを最大限に活用したい場合は、別の方法をとります。

いくつかのメモ

私が使用したサービスはすべてイーサリアム ブロックチェーン上にあります。 EOS や Tron など、競合するブロックチェーン上にいくつかのサービスがありますが、DeFi サービスの大部分はイーサリアム上で実行されます。

この例で使用された Argent は、使用できる多くの暗号通貨ウォレットの 1 つにすぎず、DeFi の唯一のオプションではありません。私がこれを選んだのは、インターフェースが素晴らしく、すっきりしていて、Maker でローンを組むプロセスが大幅に簡素化されているからです。その他のオプションについては、こちらをご覧くださいWebサイト。

結論は

DeFiは初期段階にあります。 Maker など、これらのサービスの中には何年も前から存在しているものもありますが、技術者にとっても、ましてや技術にあまり精通していない人にとっても複雑すぎるものでした (一部はまだ複雑です)。

しかし、これは変わりつつあります。 Compound のようなサービスや Argent のようなアプリにより、誰もが DeFi にアクセスできるようになります。そして、私はいつも、お金を1セントでも投資する前に、これらのサービスがバックグラウンドでどのように機能するかを学ぶことをお勧めしますが、DeFiがよりシンプルになっているという事実は、より多くの人が参加することを意味します。

DeFi はまた、はるかに複雑な金融商品をカバーするために急速に普及しています。毎週、新しい製品やサービス、さらには全く新しいクラスのサービスについて耳にします。いくつかの例: と呼ばれるサービスロケット収集品を担保として融資を受けることができます。一緒にプール負けることはなく、勝つことだけができる宝くじです。そしてシンセティクスは、テスラ株や金などの他の資産へのエクスポージャーを提供するデジタル資産 (イーサリアム ブロックチェーン上のトークン) を提供します。

私が挙げた例は、将来起こる可能性のあるもののほんの一部にすぎません。

開示: このテキストの著者は、BTC や ETH を含む多数の暗号通貨を所有しているか、最近所有していました。